Курсовая на тему Теоретические основы финансового менеджмента

Содержание


Введение 3
Глава 1. Теоретические основы финансового планирования на предприятии 5
1.1. Цели, задачи и функции финансового планирования на предприятии 5
1.2. Сущность и назначение финансового планирования в современных условиях 8
Выводы 21
Глава 2. Организация процесса финансового планирования на примере ООО «Кушман энд Вэйкфилд Стайлз» 23
2.1. Краткая характеристика предприятия 23
2.2 Этапы финансового планирования на предприятия и состав финансовых планов 24
2.3 Практика финансового планирования 27
Выводы 31
Глава 3. Совершенствование системы финансового планирования в ООО «Кушман энд Вэйкфилд Стайлз» 33
3.1. Результаты текущего финансового планирования ООО «Кушман энд Вэйкфилд Стайлз» 33
3.2. Рекомендации по улучшению системы финансового планирования предприятия ООО «Кушман энд Вэйкфилд Стайлз» 36
Выводы 38
Заключение 39
Список используемой литературы 41


Введение

Актуальность исследования. Одним из важнейших составных элементов управления финансами является финансовое планирование. Финансовое планирование, как и любой другой его вид – это, во-первых, определение будущего предприятия и его структурных подразделений, во-вторых, проектирование желаемых результатов деятельности предприятия и, в-третьих, выбор методов и средств (ресурсов) и определение последовательности действий в достижении желаемых результатов. Последовательность планирования обычно такова: определение целей; моделирование будущего состояния предприятия; определение способов его достижения; декомпозиция заданных (желаемых) результатов в цели и постановка задачи исполнителям, которые сами определят способы их достижения. Основой финансового планирования, образно говоря, его «точкой отсчета», являются интересы и ожидания тех, кто предоставил и предоставляет предприятию ресурсы, игнорирование этого простого факта приводит к тому, что ресурсы в конце концов перестают предоставлять. Для того, чтобы этого не случилось, и требуется последовательное и рациональное управление финансами и, в частности, финансовое планирование, как важнейший инструмент поддержания жизнеспособности предприятия[2, с.15].
Процесс финансового планирования деятельности предприятия изображается в виде алгоритмизированной блок-схемы. Процесс начинается с анализа сложившегося на последнюю отчетную дату финансового состояния предприятия. Основное назначение этого анализа состоит в том, чтобы: оценить по совокупности заранее определенных параметров сложившийся уровень финансовой устойчивости предприятия в кратко-, средне– и долгосрочном временных разрезах на основе его сопоставления с нормальным для данного предприятия уровнем финансовой устойчивости; выявить основные тенденции изменения финансовой устойчивости и их причины; определить приоритетные направления и задачи повышения финансовой устойчивости предприятия (нормализации его финансового состояния). Вторым шагом процесса финансового планирования деятельности предприятия является проектирование его желаемого («нормального») финансового состояния на конец планового периода, а именно, построение реалистичного, с учетом фактического финансового состояния предприятия проекта баланса активов и пассивов на последнюю отчетную дату. Следующим шагом процесса финансового планирования является сравнение прогнозируемого (расчетного) финансового состояния предприятия с желаемым (нормальным) состоянием, включая анализ возможных отклонений. После достижения (методом последовательных приближений) приемлемого соответствия расчетных параметров баланса активов и пассивов предприятия желаемым (нормальным) параметрам, определяемым в процессе проектирования баланса и возможных корректировок проекта, утверждается финансовый план предприятия. Само собой разумеется, что утвержденный финансовый план предприятия является «не догмой, а руководством к действию»; обоснованный, корректно составленный план позволяет организовать целенаправленную деятельность предприятия; при этом предполагается, что в процессе этой деятельности осуществляется необходимый контроль за выполнением плана.
Целью данной курсовой работы является рассмотрение финансового планирования на предприятии. Для реализации этой цели поставлены следующие задачи: рассмотреть финансовый план как составная часть бизнес-плана; изучить методы финансового планирования; проанализировать виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием; закрепить знания теоретической части выполнением расчетной части. Предмет исследования – финансовое планирование на предприятии. Работа состоит из введения, двух глав и трех параграфов, заключения и библиографического списка. Работа выполнена на основе трудов отечественных авторов.
Глава 1. Теоретические основы финансового планирования на предприятии

1.1. Цели, задачи и функции финансового планирования на предприятии

Финансовый раздел бизнес – плана включает в себя несколько основных документа: баланс организации, план прибылей и убытков, прогноз движения наличности, оперативный план, план доходов и расходов, указанные документы носят планово – отчётный характер, такое планирование осуществляется на основе прогноза будущей деятельности фирмы в рамках определённого периода времени, а приведённые в этих документах данные используются для анализа финансового состояния фирмы. Важная составляющая финансового раздела бизнес-плана – определение источников капитала, необходимого для деятельности фирмы. Эта часть финансового плана актуальна как для небольших, только вступающих в бизнес фирм, так и для крупных предприятий, нуждающихся в дополнительном притоке капитала. Данные об источниках капитала увязываются с использованием фондов с конкретным указанием способов и направлений использования капитала[2, с.18].
Кратко охарактеризуем основные документы, входящие в финансовый раздел бизнес плана: Оперативный план отражает результаты взаимодействия фирмы и её целевых рынков по каждому товару или рынку за определённый период, на фирме этот документ разрабатывается службой маркетинга. Совокупность показателей, представляемая в оперативном плане, помогает продемонстрировать руководству компании, какая доля рынка занята фирмой по каждому товару и какую предполагается завоевать. Структура отчёта о доходах и расходах относительно проста, в него обычно включается выручка от продажи товара, производственные издержки, налоговые и другие отчисления, на основе этих показателей рассчитывается прибыль, остающаяся в распоряжении фирмы после выплаты дивидендов, по данным этого раздела можно установить, приносит ли конкретный товар прибыль, сравнить различные товары по прибыльности, с тем, чтобы определить целесообразность дальнейшего производства. Таким образом, конечная задача данного документа показать, как будет изменяться и формироваться прибыль в течение первого и второго года поквартально и далее – в расчёте на год. План – отчёт о движении денежных средств показывает сколько наличности имеется в распоряжении предприятия и какова потребность в них компании. Данный отчёт составляется как суммарный результат деятельности фирмы по всем видам товаров и услуг, в его структуру в частности входят планируемые и фактические капиталовложения в деятельность компании за отчётный период. Заключительным документом финансового плана является балансовый отчёт, его особенность заключается в том, что он не отражает результатов деятельности компании за определённый период, а фиксирует сильные и слабые стороны с точки зрения финансов на данный момент. Любой отдельно взятый элемент баланса сам по себе значит немного, однако, когда все эти элементы рассматриваются в соотношении друг с другом, это позволяет судить о финансовом положении фирмы. Составить такой отчёт достаточно легко: он показывает как будет получен стартовый капитал (источник долга + собственный капитал) и как предполагается его расходовать. В проектировках баланса на дальнейший период должен учитываться исходный баланс, а также особенности развития компании и результаты её финансово – экономической деятельности. Можно представить следующий вариант структуры данного раздела бизнес-плана в части НИОКР[11, с.121].
А. Текущее состояние. Следует описать текущее состояние каждого продукта или услуги и пояснить, что еще необходимо сделать для их выхода на рынок. Полезно указать, какие навыки имеет или должно иметь предприятие для выполнения этих задач. Если есть возможность, следует перечислить потребителей или конечных пользователей, которые участвуют в разработке и испытаниях продукции и услуг. Необходимо указать текущие результаты этих испытаний и когда ожидается получение готовой продукции.
В. Улучшение изделий и новые продукты. Кроме описания разработок и исходных продуктов указать работы по их совершенствованию, планируемые для поддержания их конкурентоспособности, и работы по созданию новых продуктов и услуг, которые могут быть предложены той же группе потребителей. Указать потребителей, которые принимают участие в этих разработках, и их мнение о перспективности последних.
Г. Затраты. Представить смету расходов на НИОКР, включая заработную плату, расходы на материалы и т.п. Недооценка этой сметы может повлиять на ожидаемую прибыльность, снизив ее на 15-30%.
Д. Вопросы собственности. Указать любые патенты, торговые марки, копирайт, которыми вы обладаете или которые собираетесь приобрести. Описать любые контракты или соглашения, дающие вам права эксклюзивности или собственности на разработки или изобретения. Описать воздействие любых нерешенных вопросов, таких, как споры о праве собственности, на конкурентное превосходство, которое у вас имеется. Стоит также отметить, что эта сфера деятельности требует значительных вложений капитала, наличия высококвалифицированных специалистов и менеджеров, высокой степени специализации производства, небольшие фирмы, только осваивающие бизнес, нередко довольствуются использованием уже существующих разработок, тех или иных технологий производства и товаров[4, с.165].
Поэтому при разработке такого плана предстоит ответить на следующие вопросы: величина затрат на исследования и разработки, сравнение затрат на НИОКР с соответствующими затратами фирм-конкурентов; квалификация и опыт персонала отдела исследований и разработок, количество занятых в самой сфере; – оснащенность отдела исследований и разработок, характеристики заводского оборудования; – реальные достижения исследовательского подразделения, качество его вклада в успех организации; – направления исследований и разработок, не имеющих прямого отношения к созданию конкретных свойств товара; характер отношений подразделения НИОКР с другими исследовательскими организациями (отделы фирм, университеты и учебные институты, научно исследовательские и проектные институты); формы государственной и частной помощи проведению исследований и разработок (субсидии, гранты и т.д.); доходы, которые подразделения исследований и разработок обеспечивают за счет работ для других организаций (договорные работы).

1.2. Сущность и назначение финансового планирования в современных условиях

В последние годы наибольшее распространение на практике получили три метода финансового планирования: метод процента от реализации; расчетно-аналитический метод; Планное планирование. Сущность метода процента от реализации заключается в решении двуединой задачи: на основе запланированного роста объема